赵焕焱：全国各地酒店经营走势详细分析

　　本文提要：

　　一、影响中国酒店业近年经营的两大因素;

　　二、探底盘整的标志是5个季度上下浮动、幅度收窄;

　　三、北京酒店业经营结构转型完成;

　　四、上海酒店业供求关系改善、经营持续上升;

　　五、全国各地酒店经营趋势;

　　六、关于数据工作的说明。

　　1、影响中国酒店业近年经营的两大因素

　　一、是供求关系、二、是2012年12月开始抑制公务消费的因素。

　　以往公务消费比重较大的北京经营结构转型完成，连续9个月同比上升，预示抑制公务消费的因素已经消化;上海除了经营结构转型完成外，供求关系得到改善，连续31个月同比上升，表现了中国一线城市酒店业供求关系在得到改善后经营率先回暖，一线城市以外地区酒店业经营状况由各地不一的供求关系决定。

　　全国五星级酒店公示数量历年减少，下面比较一下2013年至2016年上半年的情况：

　　2013年至6月30日是49家，其中：1月17日8家、2月22日14家、3月25日17家、5月13日4家、6月7日6家;

　　2014年至6月30日是12家，其中：1月28日2家、3月4日6家、4月10日1家、5月30日3家;

　　2015年至6月30日是9家，其中：1月26日3家、3月2日1家、4月7日3家、5月4日2家;

　　2016年至6月7日是4家，其中：4月6日2家(上海浦东文华东方酒店、上海虹口三至喜来登酒店)、5月16日1家(武汉汉口泛海喜来登酒店)、6月7日1家(湖南岳阳大酒店)。

　　2、探底盘整的标志是5个季度上下浮动、幅度收窄

　　全国酒店业代表性指标全国五星级酒店RevPAR(每间可供房收入，等于平均房价乘以平均出租率，具有可比性)2011年一季度至2016年一季度的21个季度同比8升13降，值得注意的是，2015年一季度中止了2012年四季度以来连续9个季度的同比下降，2015年一季度至2016年一季度的5个季度升降反复、升降幅度收窄，2015年一季度升、二季度降，三季度升、四季度降;2016年一季度升。

　　中国五星级酒店的经营状况决定了其他等级酒店的经营状况，五星级酒店经营的升降决定了其他等级酒店的升降，五星级酒店的升降幅度决定了其他等级酒店的升降空间。中国五星级酒店净利润分别占2010年、2011年、2012年全部星级酒店净利润的96.20%、95.96%、95.29%;2013年全部星级酒店净利润为亏损20.88亿元、五星级酒店净利润为29.96亿元;2014年全部星级酒店的净利润为亏损59.21亿元、五星级酒店净利润为5.68亿元。

　　1）2016年一季度全国酒店平均房价、平均出租率、RevPAR及同比

　　816家五星级635.63元-3.07%、52.76%+3.57%、335.37元+0.40%，

　　2438家四星级333.75元+0.06%、49.26%-0.79%、164.41元-0.72%，

　　5354家三星级217.40元+7.01%、47.12%-1.57%、102.44元+5.34%，

　　2342家二星级155.83元+0.52%、47.70%-1.26%、74.33元-0.75%，

　　87家一星级124.88元+5.70%、46.24%-7.24%、57.74元-3.44%。

　　2）全国五星级酒店每间可供房收入在21个季度的表现

　　2011年

　　一季度556家379.35元+4.50%，

　　二季度589家430.19元-0.88%，

　　三季度578家430.35元+2.32%，

　　四季度608家446.43元-0.40%;

　　2012年

　　一季度624家396.07元+4.41%，

　　二季度658家432.43元+5.21%，

　　三季度658家431.34元+2.32%，

　　四季度654家425.79元-4.62%;

　　2013年

　　一季度702家342.82元-13.44%，

　　二季度716家394.21元-8.84%，

　　三季度717家394.70元-8.49%，

　　四季度722家403.30元-5.28%;

　　2014年

　　一季度759家332.91元-2.89%，

　　二季度758家374.04元-5.12%，

　　三季度759家375.90元-4.76%，

　　四季度783家381.77元-5.34%;

　　2015年

　　一季度803家334.03元+0.34%，

　　二季度808家367.49元-1.74%，

　　三季度796家376.61元+0.19%，

　　四季度807家374.54元-1.89%;

　　2016年

　　一季度816家335.36元+0.40%。

　　3、北京酒店业经营结构转型完成

　　北京酒店业经营结构转型完成，五星级酒店每间可供房收入2015年8月至2016年4月已经连续9个月同比上升，已经基本消除公务消费减少的影响，但是2016年5月同比有所下降。

　　北京五星级酒店每间可供房收入2011年1月至2016年5月的65个月同比43升22降。

　　1）北京2015年平均房价、平均出租率、RevPAR及同比

　　60家五星级821.40元+1.66%、64.00%+1.59%、525.70元+3.27%，

　　125家四星级490.50元+0.45%、61.40%+5.68%、301.17元+6.16%，

　　189家三星级360.90元+1.46%、57.60%+5.49%、207.88元+7.04%，

　　132家二星级253.20元-8.16%、58.80%+9.91%、148.88元+0.94%，

　　10家一星级203.70元+33.93%、42.90%+42.05%、87.39元+90.27%。

　　2）北京2016年一季度平均房价、平均出租率、RevPAR及同比

　　60家五星级851.45元-0.35%、58.39%+3.18%、497.16元+2.82%，

　　125家四星级533.67元+6.29%、54.31%+4.30%、289.84元+10.86%，

　　189家三星级413.74元+16.10%、48.08%+0.10%、198.93元+16.22%，

　　132家二星级275.44元+2.55%、50.99%+4.98%、140.45元+7.67%，

　　10家一星级200.00元-6.03%、28.00%-51.82%、56.00元-54.72%。

　　3）北京2016年4月酒店平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　60家五星级811.60元+2.41%、68.60%+5.38%、566.76元+9.85%，

　　125家四星级496.50元+3.70%、67.00%+8.24%、332.66元+12.24%，

　　189家三星级388.60元+14.67%、58.30%-0.68%、226.55元+13.88%，

　　132家二星级256.10元-0.23%、60.80%-2.25%、155.71元-2.48%，

　　10家一星级274.80元+9.18%、28.30%-45.58%、77.77元-40.56%。

　　4）北京2016年1至4月酒店平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　60家五星级829.10元+0.21%、60.30%+2.90、499.95元+3.11%，

　　125家四星级516.10元+4.37%、57.10%+5.74%、294.69元+10.36%，

　　189家三星级409.60元+16.10%、50.90%+0.00%、208.49元+16.10%，

　　132家二星级263.50元+0.73%、52.10%-2.07%、137.28元-1.36%，

　　10家一星级271.10元+65.61%、43.70%-15.96%、118.47元+39.18%。

　　5）北京2016年5月酒店平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　60家五星级743.70元-6.63%、66.80%+2.77%、497.16元-3.97%，

　　125家四星级463.50元-5.04%、65.20%+8.31%、289.84元-1.36%，

　　189家三星级347.70元+0.14%、58.00%+0.69%、198.93元-0.54%，

　　132家二星级239.50元-5.19%、60.20%-0.17%、140.45元-7.79%，

　　10家一星级326.30元+33.18%、30.60%-29.33%、99.85元-5.88%。

　　6）北京2016年1至5月酒店平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　60家五星级809.30元-0.38%、61.70%+2.83%、499.34元+2.44%，

　　125家四星级503.90元+2.56%、58.80%+6.33%、296.29元+9.05%，

　　189家三星级395.00元+11.58%、52.40%+0.19%、206.98元+11.80%，

　　132家二星级257.70元-0.31%、53.90%-1.46%、138.90元-1.77%，

　　10家一星级元283.30+59.70%、39.90%-20.68%、113.04元+26.68%。

　　4、上海酒店业供求关系改善、经营持续上升

　　五星级酒店每间可供房收入2013年10月至2016年4月的31个月连续同比上升，呈现V型反转。

　　2011年1月至2016年4月的64个月同比34升30降。其中，2011年1至3月同比上升(同比的2010年1至3月世博会影响尚未开始);2011年4月至2013年9月连续30个月同比下降;2013年10月至2016年4月连续31个月同比上升。

　　1）上海2015年平均房价、平均出租率、RevPAR及同比

　　67家五星级970.11元+2.61%、65.40%+4.09%、634.45元+6.81%，

　　66家四星级514.07元+4.39%、68.26%+1.93%、350.90元+6.40%，

　　73家三星级334.31元+4.46%、60.20%+2.80%、201.25元+7.38%，

　　27家二星级239.58元-0.58%、69.43%+0.75%、166.34元+0.25%，

　　1家一星级156.72元+12.47%、54.92%+56.47%、86.07元+75.98%。

　　2）上海2016年一季度平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　67家五星级936.12元+0.93%、61.54%+4.39%、576.09元+5.36%，

　　66家四星级506.09元+2.75%、60.55%-0.01%、306.44元+2.74%，

　　73家三星级344.11元+6.21%、51.62%-0.04%、177.63元+6.15%，

　　27家二星级236.55元+4.28%、63.27%+5.84%、149.67元+10.38%，

　　1家一星级139.18元+21.48%、35.35%+0.40%、49.20元+70.07%。

　　3）上海酒店业2016年4月平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　67家五星级1015.73元-7.40%、76.80%+12.81%、780.08元+4.46%，

　　66家四星级581.74元+6.83%、73.70%-1.98%、428.74元+4.73%，

　　73家三星级375.52元+4.16%、66.31%+0.21%、249.01元+4.38%，

　　27家二星级256.57元+5.08%、73.17%-3.39%、187.73元+1.51%，

　　1家一星级116.67元-16.52%、41.67%+44.59%、48.62元+20.71%。

　　4）上海酒店业2016年1至4月平均房价、平均出租率、每间可供房收入及同比

　　67家五星级958.95元-1.56%、65.38%+6.76%、626.96元+5.09%，

　　66家四星级538.61元+4.69%、63.78%-0.50%、343.53元+4.17%，

　　73家三星级355.50元+6.33%、55.20%+0.24%、196.24元+6.58%，

　　27家二星级240.22元+3.89%、66.25%+2.71%、159.15元+6.71%，

　　1家一星级132.88元+9.36%、36.91%+41.15%、49.05元+54.39%。

　　5、全国各地酒店经营趋势

　　分别表现为上升通道、下降通道、箱形盘整。

　　全国各地五星级酒店RevPAR即每间可供房收入(平均房价乘以平均出租率)2011一季度至2016年一季度共21个季度同比8升13降，最近连续5个季度同比升降交替。2015年一季度中止2012年四季度以来连续9个季度的同比下降为同比上升，二季度同比略有下降、三季度同比略有上升、四季度同比略有下降，2016年一季度同比略有上升。

　　部分地区的同比数据不足21个季度。

　　【全国平均】8升13降，最近5个季度同比升降交替。

　　(表现为上升通道)

　　【上海】11升10降，最近连续10个季度同比上升。

　　【张家界】9升4降，最近7个季度连续同比上升。

　　【厦门】13升7降，最近5个季度连续同比上升。

　　【新疆】11升9降，最近5个季度连续同比上升。

　　【桂林】10升10降，最近5个季度连续同比上升。

　　【乌鲁木齐】10升10降，最近5个季度连续同比上升。

　　【江苏】10升11降，最近5个季度连续同比上升。

　　【丽江】15升4降，最近4个季度连续同比上升。

　　【石家庄】7升9降，最近4个季度连续同比上升。

　　【南京】7升13降，最近4个季度连续同比上升。

　　【北京】14升7降，最近3个季度连续同比上升。

　　【杭州】11升9降，最近3个季度连续同比上升。

　　【云南】10升11降，最近3个季度连续同比上升。

　　【浙江】10升11降，最近3个季度连续同比上升。

　　【宁夏】4升3降，最近3个季度连续同比上升。

　　【银川】4升3降，最近3个季度连续同比上升。

　　【海口】11升9降，最近2个季度连续同比上升。

　　【无锡】10升10降，最近2个季度连续同比上升。

　　【郑州】9升9降，最近2个季度连续同比上升。

　　【河北】9升12降，最近2个季度连续同比上升。

　　【宁波】6升14降，最近2个季度连续同比上升。

　　【武汉】9升11降，8个季度连续同比下降后上升。

　　【湖北】5升16降，14个季度连续同比下降后上升。

　　(表现为箱形盘整)

　　【黄山】8升8降，最近9个季度同比升降交替。

　　【济南】11升9降，最近7个季度同比升降交替。

　　【广州】7升13降，最近7个季度同比升降交替。

　　【南宁】11升9降，最近6个季度同比升降交替。

　　【全国平均】8升13降，最近5个季度同比升降交替。

　　【福州】7升13降，最近5个季度同比升降交替。

　　【长春】7升13降，最近5个季度同比升降交替。

　　【苏州】9升11降，最近4个季度同比升降交替。

　　【天津】8升13降，最近4个季度同比升降交替。

　　【吉林】10升11降，最近3个季度同比升降交替。

　　【昆明】9升11降，最近3个季度同比升降交替。

　　【陕西】9升12降，最近3个季度同比升降交替。

　　【西安】8升13降，最近3个季度同比升降交替。

　　【河南】8升13降，最近3个季度同比升降交替。

　　【山东】7升14降，最近2个季度同比升降交替。

　　(表现为下降通道)

　　【宜昌】4升6降，3个季度连续同比上升后下降。

　　【深圳】11升9降，最近2个季度连续同比下降。

　　【长沙】9升11降，最近2个季度连续同比下降。

　　【贵州】9升12降，最近2个季度连续同比下降。

　　【青岛】7升13降，最近2个季度连续同比下降。

　　【湖南】7升14降，最近2个季度连续同比下降。

　　【贵阳】6升14降，最近2个季度连续同比下降。

　　【甘肃】6升15降，最近2个季度连续同比下降。

　　【西藏】5升4降，最近2个季度连续同比下降。

　　【拉萨】5升4降，最近2个季度连续同比下降。

　　【洛阳】12升8降，最近3个季度连续同比下降。

　　【福建】8升13降，最近3个季度连续同比下降。

　　【广西】8升13降，最近3个季度连续同比下降。

　　【温州】4升16降，最近3个季度连续同比下降。

　　【珠海】11升8降，最近4个季度连续同比下降。

　　【青海】10升11降，最近4个季度连续同比下降。

　　【西宁】10升11降，最近4个季度连续同比下降。

　　【重庆】9升12降，最近4个季度连续同比下降。

　　【哈尔滨】8升12降，最近4个季度连续同比下降。

　　【沈阳】5升14降，最近4个季度连续同比下降。

　　【广东】4升17降，最近4个季度连续同比下降。

　　【太原】3升11降，最近4个季度连续同比下降。

　　【三亚】10升10降，最近5个季度连续同比下降。

　　【呼和浩特】7升12降，最近5个季度连续同比下降。

　　【四川】7升14降，最近6个季度连续同比下降。

　　【合肥】4升16降，最近7个季度连续同比下降。

　　【江西】7升13降，最近8个季度连续同比下降。

　　【成都】6升14降，最近8个季度连续同比下降。

　　【秦皇岛】5升15降，最近8个季度连续同比下降。

　　【安徽】3升18降，最近8个季度连续同比下降。

　　【海南】8升13降，最近9个季度连续同比下降。

　　【南昌】6升14降，最近9个季度连续同比下降。

　　【黑龙江】6升15降，最近11个季度连续同比下降。

　　【兰州】6升14降，最近13个季度连续同比下降。

　　【内蒙古】7升14降，最近14个季度连续同比下降。

　　【泉州】5升14降，最近14个季度连续同比下降。

　　【山西】5升16降，最近14个季度连续同比下降。

　　【辽宁】5升16降，最近14个季度连续同比下降。

　　【东莞】4升16降，最近14个季度连续同比下降。

　　【大连】4升16降，最近14个季度连续同比下降。

　　6、关于数据工作的说明

　　1）基础数据来源

　　国家旅游局监督管理司2010年一季度以来历年、历季度的报表。

　　2）以RevPAR代表经营情况

　　RevPAR即每间可供房收入，等于平均房价乘以平均出租率，具有可比性。

　　3）以星级酒店代表酒店业

　　(1)第二次全国经济普查

　　2009年12月25日公布《全国第二次经济普查》，

　　中国星级酒店2008年末在全部住宿业中资产6425.6亿元占7877.9亿元的81.56%，

　　营业收入2071.5亿元占2685.5亿元的77.14%。

　　(2)国家统计局2012年底数据

　　我国星级酒店资产8216.38亿元、占住宿业资产9310.11亿元的88.25%;

　　营业收入2886.07亿元、占住宿业营业收入3449.77亿元的83.66%。

　　(3)第三次全国经济普查

　　2014年12月16日公布第三次全国经济普查数据，2013年末，住宿业企业法人单位资产总计13745.9亿元，其中旅游饭店10723.5亿元占78.01%，一般旅馆2427.6亿元占17.66%，其他住宿业594.8亿元占4.33%。

　　(4)地区代表：上海市政府统计

　　2014年底，上海市旅游住宿业6792家，客房35万间，床位65万张。

　　星级酒店255家，客房6.5万间，客房占全部客房的18.57%。

　　星级酒店营业收入205.56亿元、占全部住宿业的70%。

　　4）以五星级酒店同比代表景气度

　　中国五星级酒店的净利润分别占2010年、2011年、2012年全部星级酒店净利润的96.20%、95.96%、95.29%;2013年全部星级酒店净利润为亏损20.88亿元、五星级酒店净利润为29.96亿元;2014年全部星级酒店的净利润为亏损59.21亿元、五星级酒店净利润为5.68亿元。

　　5）关于数据的五看五不看和数据五阶段

　　(1)一看同比不看环比，因为有淡季旺季之分;

　　(2)二看季度同比不看月度同比，例如2015年春节2月19日，2014年春节1月31日，2013年春节2月10日，春节前10天酒店经营惨淡，没有可比性;

　　(3)三看分档次的数据不看混合的数据，把房价2000多元和200多元平均是不合理的;

　　(4)四看全体统计不看抽样统计，样本数少或单一会形成失真;

　　(5)五看每间可供房收入(RevPAR)，不看平均房价和平均出租率分开的比较，因为8000元房价会有20%的出租率，90%的出租率会有200元的房价。

　　(6)数据五阶段是每间可供房收入、营业收入、毛利润率、净利润率、资本化率。